Hvad er et lån til konsolidering af gæld - hvordan det fungerer, fordele og ulemper

Shauna er tilbage på arbejde nu, men hendes nye job betaler mindre end hendes gamle, og hun tjener næppe nok til at betjene hendes gæld til trods for at have gjort en alvorlig indsats for at trimme sine husholdningsudgifter. Fordi hun forstår de negative konsekvenser af dårlig kredit, gør hun sit bedste for ikke at falde bag på sine kreditkortregninger. Desværre er hun kun i stand til at foretage den mindste månedlige betaling på hvert kort - og det er endda en strækning.

Lige nu tjener Shauna i alt $ 260 i minimum månedlige betalinger. Hvis rentesatserne forbliver konstante, er hun på vej til at betale $ 17.193 i alt hovedstol og rentebetalinger over næsten 26 år, før alle hendes kort er betalt. Med andre ord, hvis hun opretholder status quo, vil Shauna - der i øjeblikket er 35 - bære hendes kreditkortsaldo gennem sin 60-årsdag og betale mere renter end hovedstol undervejs.

Men Shauna behøver ikke at opretholde status quo. Hun har en anden mulighed: gældskonsolidering. Det er ikke perfekt, og det er ikke for alle, men gældskonsolidering er meget ofte en økonomisk livredder for folk i Shaunas position.

Hvad er gældskonsolidering?

"Gældskonsolidering" refererer generelt til den praksis at bruge indtægterne fra et enkelt lån eller en roterende kreditgrænse til at afbetale flere udestående kreditkonti.

Gæld, der er egnet til konsolidering

Gæld, der er egnet til konsolidering, inkluderer enhver kreditkonto med en rente, den krævede månedlige betaling eller en tilbagebetalingstid, der er højere end konsolideringslånets. Det kan omfatte:

Højrente, revolverende gæld, såsom kreditkort
Større afdragslån, såsom studielån (skønt reglerne for refinansiering af studielån kan være forvirrende)
Usikrede personlige lån eller kreditlinjer taget tidligt i kreditopbygningsprocessen
Medicinsk gæld
Rovfiskede kreditprodukter, såsom lønningsdagslån

Gældskonsolideringslån

Det mest alsidige kreditmiddel til gældskonsolidering er et gældskonsolideringslån gennem en långiver som SoFi. Det er en type usikret personligt afbetalingslån, der er tilgængeligt for låntagere med rimelig kredit eller bedre (generelt scorer FICO over 600 til 620), selvom nogle långivere er mere pæn. Et gældskonsolideringslån kombinerer effektivt flere eksisterende gæld til et mere håndterbart enkelt lån, normalt med en kortere tilbagebetalingstid, lavere månedlig betaling eller begge dele.

Ved første øjekast er nogen som den hypotetiske Shauna en ideel kandidat til et lån til konsolidering af afdrag. Hun foretager næppe minimumsbetalingerne ved flere højrentede kreditkortsaldi og lægger ikke hendes gæld i årtier uden en væsentlig ændring i hendes økonomiske situation. Et lavere rentetilpasningslån på kort sigt kan reducere hendes samlede finansieringsomkostninger med tusinder og løse hendes forpligtelser år forud for planen.

“Could” er det operative ord her. Shaunas dyre og umulige gældsbelastning alene gør hende ikke til en god kandidat til et gældskonsolideringslån. Hun skal også markere nogle af eller alle disse felter:

Egnet kredit til at kvalificere sig til et gunstigt afbetalingslån. Ideelt set vil Shaunas gældskonsolideringslånsoptioner føre til lavere apr og mindre månedlige betalinger end hendes nuværende kreditkortmix. For at reducere hendes aktuelle månedlige betaling på $ 260 til $ 181 for eksempel, ønsker hun at sigte mod et afdragslån på 60 måneder til 10% apr. Långiveres forsikringspraksis er forskellige, men hun har sandsynligvis brug for prime credit - et minimum FICO kredit score på 680 - for at kvalificere sig til en så lav rente og på lang sigt. Konsolideringslån til subprime er på rovvandet og koster muligvis mere end den gæld, de erstatter.
Stabil indkomst og beskæftigelse. Shaunas nylige afskedigelse kunne skade hende ved at stå her, ligesom hendes nye job kunne have lavere løn. De fleste långivere kan lide at se mindst 24 på hinanden følgende måneder med stabil beskæftigelse og indkomst.
Rimelig gæld til indkomstforhold. Igen varierer långiveres forsikringspraksis, men de fleste foretrækker låntagere med gæld til indkomstforhold under 50%. Heldigvis for Shauna er det kun minimumsbalancebetalinger, der indgår i beregninger til gæld til indkomst. Det er hendes kombinerede minimumsbetaling på $ 260, der betyder noget, ikke hendes $ 8.500 hovedstørrelse.
Ingen adgang til 0% april-overførselsaftaler. Hvis Shauna kvalificerer sig til et 0% apr-overførselstilbud af tilstrækkelig størrelse og varighed til at nulstille hovedparten af hendes kreditkortgældbelastning, bør hun først forfølge denne mulighed. Balanceoverførsler koster generelt ikke mere end 5% af det overførte beløb, så hun ser på et gebyr på $ 425 for at overføre den fulde saldo - betydeligt mindre end hendes sandsynlige finansieringsomkostning under det mest optimistiske afbetalingslånsscenarie.
Et bæredygtigt langtidsbudget. Det vigtigste er måske, at Shauna har brug for en bæredygtig plan for at undgå krøllende gæld i fremtiden. Til dels betyder det, at omarbejde sit budget, så hun bruger markant mindre, end hun tjener, forfølger sidevaner og passiv indkomst, hvor det er muligt, og undgår unødvendig gæld - især gæld med høj rente.

Brug af et afdragslån til gældskonsolidering er ret ligetil. Hvis du overvejer denne rute, er her, hvad du skal huske på.

Før du tager lånet

Indstil en mållånestørrelse og en månedlig betaling. Først skal du sætte to mål: lånestørrelse og månedlig betaling. Lånets hovedstol skal være generøs nok til at afvikle al den gæld, du vil konsolidere. Den månedlige betaling skal passe inden for dit reviderede langtids husholdningsbudget og ideelt være lavere end dit kombinerede månedlige kreditkortminimum. En gratis lommeregner til tilbagebetaling af gæld, som denne fra Credit Karma, gør disse beregninger meget lettere.
Forskning lån muligheder. Din låntagerprofil - især din kredit score og gæld til indkomstforhold, kan have indflydelse på dine lånemuligheder. Anmod om tilbud fra flere långivere - mindst seks, hvis det er muligt - og vælg det tilbud, der bedst matcher dine mål. At anmode om lånekvoter kræver normalt ikke en hård kredittrækning, så der er ingen kreditadgang til denne proces. Du ønsker et lån, der konsoliderer hovedparten af dine problemgæld, mens du reducerer din månedlige betaling, de samlede finansieringsomkostninger og ideelt set din tilbagebetalingstid. Hvis du ikke kvalificerer dig til et sådant lån, er det tid til at udforske andre muligheder.
Betal hver saldo fuldt ud. Når dit lån er finansieret, skal du betale hver problembalance fuldt ud. Hvis lånets hovedstol ikke dækker alle dine udestående kreditkortsaldoer, skal du prioritere konti i faldende renterækkefølge.
Hold kortkonti åben (for nu). For øjeblikket skal du holde dine nul-saldo-kreditkortkonti åben. At lukke flere kreditkonti på en gang kan øge din kreditudnyttelsesgrad, en potentiel kreditnegativ.

Under låneperioden

Foretag rettidige betalinger. Du skal være på toppen af dine afdrag på gældskonsolidering. Autopay er din ven her, og mange gældskonsolideringsudbydere tilbyder rabatter på automatisk betaling.
Stop med at bruge kreditkort til ikke-nødsituationer. Stop med at bruge kreditkort til skønsmæssigt forbrug, i det mindste indtil dit gældskonsolideringslån er betalt. Det er kontraproduktivt at inddrive nye saldoer.
Undgå at føre kreditkortbalancer i fremtiden. Hvis og når du begynder at bruge kreditkort igen, skal du beslutte at ikke medføre månedlig saldo undtagen i nødsituationer.
Undgå unødvendig usikret gæld. Ud over dit gældskonsolideringslån skal du undgå usikrede gæld - ikke kun kreditkort, men også personlige kreditlinjer og personlige lån, der ikke er konsolideret..
Følg med på dit personlige budget. Det vigtigste er, at du skal holde dig til dit budget, som skal afspejle din forpligtelse til at bruge mindre, end du tjener og bruge kredit med omhu.

Fordele og ulemper ved gældskonsolideringslån

At tage et gældskonsolideringslån er ikke altid en slam-dunk. For enhver fordel ved at låne til at betale ned din gæld er der en ulempe eller forsigtighed at huske på.

Fordele ved gældskonsolideringslån

For det første den solrige side af gældskonsolideringslån:

Nemmere at administrere gæld. Et lån er lettere at styre end flere. Med kun en forfaldsdato at huske, er det mindre sandsynligt, at du pådrager dig et forsinket betalingsgebyr eller kreditmangel på grund af en mistet betaling.
Potentiale for lavere rente. For kvalificerede låntagere har afdragslån normalt lavere APR end kreditkort, selv når de ikke er sikret. Forskellen er især bemærkelsesværdig for låntagere, hvis kredit er forbedret over tid. Lavere satser betyder lavere finansieringsomkostninger.
Potentiale for markant lavere månedlige betalinger. For kvalificerede låntagere kan gældskonsolideringslåners månedlige betalinger være væsentligt lavere end den samlede månedlige betaling på gælden, de erstatter. Det er mere sandsynligt, at det er tilfældet med konsolideringslån, der erstatter kreditkort med høj interesse og rovdyrkreditprodukter. Husk, at et konsolideringslåns samlede finansieringsomkostninger stadig kan være lavere end gælden, det konsoliderer, selv når den månedlige betaling er højere.
Lille inherent risiko for kreditskade. I modsætning til de mere radikale alternativer, der er skitseret nedenfor, udgør gældskonsolideringslån en lav iboende risiko for kreditskader, når de anvendes ansvarligt. For låntagere, der er i fare for at falde bagefter de krævede betalinger, kan gældskonsolideringslån, der reducerer de månedlige omkostninger til gældsservice, være en nettopositiv for deres kreditresultater. For at undgå selvpåførte kreditskader på grund af spidser for kreditudnyttelsesgrader, bør låntagere holde kreditkonti åbent, hvis det er muligt, også efter at have nulstillet deres saldi.

Ulemper ved gældskonsolideringslån

Husk disse advarsler, mens du vejer dine gældskonsolideringsmuligheder:

Nogle lån har forudbetalte sanktioner. Sanktioner ved forudbetaling er ikke så almindelige, som de engang var, men de er fortsat en faktor i beslutningerne om gældskonsolidering. Hvor de findes, kan sanktioner ved forudbetaling udhule sagen for konsolidering. Knus altid numrene for at bestemme nettomkostningerne ved en tidlig udbetaling.
Låntagere til subprime kan kæmpe for at finde overkommelige lån uden sikkerhed. Kreditvækkede låntagere kan kæmpe for at kvalificere sig til usikrede gældskonsolideringslån med passende lave månedlige betalinger, finansieringsomkostninger eller begge dele. Sådanne låntagere er muligvis nødt til at stille værdifulde sikkerhedsstillelser, såsom bilitler, for at kvalificere sig til sikrede gældskonsolideringslån.
Sikret gældskonsolideringslån Risikotab. Selvom de altid har lavere APR'er end sammenlignelige usikrede lån, er sikrede gældskonsolideringslån en unik risiko for kriminelle låntagere: potentielt tab af aktiver.
Et lån kan ikke ændre usunde økonomiske opførsler. For Shauna var det mindst dårlige valg at montere kreditkortgæld i en længere periode med arbejdsløshed. Andre i lignende stræder kan have mere lumske overudgifter og dårlig pengehåndtering skylden. I disse tilfælde kan brug af et gældskonsolideringslån til at udslette gæld med høj rente faktisk belønne usund økonomisk opførsel. Mens alle gældsrammede låntagere kan drage fordel af gældskonsolidering, skal de, der gik i gæld gennem dårlig pengehåndtering, tage konkrete skridt for at undgå gentagelse i fremtiden.

Alternativer til gældskonsolideringslån

At tage et sikret eller usikret gældskonsolideringslån er ikke din eneste mulighed for at håndtere uregelmæssig, høj rente. Inden du formelt ansøger om et gældskonsolideringslån, skal du veje disse alternativer:

1. Forhandle med dine kreditorer

Du er altid fri til at forsøge at forhandle med dine kreditorer. Mange långivere har formelle vanskeligheder, der midlertidigt reducerer de krævede betalinger eller endda standser betalinger helt. Kvalificerende vanskeligheder inkluderer typisk:

Ufrivilligt tab af job (med advarsler; opsigelse af årsag er muligvis ikke kvalificeret)
En alvorlig sygdom eller skade, der forhindrer dig i at arbejde
Død af en ægtefælle eller et nærmest familiemedlem
En naturkatastrofe eller anden begivenhed, der gør dit hjem ubeboeligt (der kan også gælde væsentlige undtagelser her)
Skilsmisse eller hjemlig adskillelse

At kræve modgang øger dine chancer for vellykket gældsforhandling dramatisk. Men selv hvis du ikke kvalificerer dig til lidelse under de nøjagtige betingelser i din låneaftale, er der ingen skade i at gøre en samlet indsats for at forhandle. Husk disse tip for den største chance for succes:

Få din historie lige. Klar, tvingende forklare din historie for dine kreditorer. Vær ikke bashful eller undvigende; Det er den bedste strategi at forklare, hvorfor du ikke kan foretage dine betalinger fuldt ud lige nu.
Præsenter en realistisk betalingsplan. Spørg ikke bare om en pause; fortæl dine kreditorer, hvad du kan gøre for dem, og hvornår. For eksempel: "Jeg kan ikke betale $ 200 pr. Måned lige nu, men jeg kan betale $ 100 pr. Måned, og jeg er villig til at betale renter på den udskudte saldo, indtil min situation forbedres."
Dokumenter alle interaktioner. Gem al skriftlig korrespondance og noter mundtlig kommunikation i realtid. Eller endnu bedre, optag telefonsamtaler, hvis lokal lov tillader det; dine kreditorer vil være.
Få din betalingsplan skriftligt. Hvis du er i stand til at komme til enighed med din kreditor, skal du også få det skriftligt.

2. DIY-udbetalingsstrategier

Hvis du ikke er sikker på dine forhandlingsevner, eller du allerede har forsøgt og ikke har kunnet forhandle ændrede betalingsplaner, skal du tage sagen i dine egne hænder.

Overvej disse tre populære gældsudbetalingsstrategier:

Gældsnebball. Denne metode prioriterer gæld i omvendt størrelsesorden. Du foretager de minimale påkrævede betalinger på al udestående gæld, sparer en: den mindste aktuelt udestående. Foretag yderligere hovedbetalinger til denne saldo - uanset hvad du kan skubbe ud af dit budget, men jo større, desto bedre. Når denne saldo er betalt, skal du gå videre til den næste mindste saldo.
Gældsskred. Denne metode prioriterer gæld i rækkefølge efter faldende sats. Du betaler først den konto, der har den højeste rente, og betaler derefter den næsthøjeste rente, og så videre, indtil du nullægger din konto med lavest rente. Undervejs fremskynder du din udbetaling ved at foretage en ekstra hovedbetaling hver måned.
Gæld Snowflaking. Denne metode fungerer som en variation af begge metoder ovenfor. Den eneste forskel er i størrelsen og oprindelsen af dine ekstra hovedbetalinger, som kan komme fra ting som husholdningsbudgettet afskæringer, sideindkomst og kreditkortbelønninger.

3. Kreditrådgivning

Kreditrådgivning er en billig eller ingen service, der hjælper klienter:

Håndter og nedbetal eksisterende gæld
Udvikle bæredygtige husholdningsbudgetter og pengestrømstyringsplaner
Lær hvordan du bygger, genopbygger og forbedrer kredit
Kommuniker med kreditorer

Legitime kreditrådgivningstjenester øger kundernes personlige økonomikendskab, indvider sunde økonomiske vaner og kan reducere risikoen for fremtidige gældsproblemer. Undgå overopladning og direkte svindel ved at vælge en nonprofit-kreditrådgiverudbyder, der tilhører National Foundation for Credit Counselling (NFCC), nichens største nonprofit-brancheorganisation.

For låntagere med overvældende forpligtelser er kreditrådgivning i sig selv sandsynligvis ikke tilstrækkelig til at nullægge gælden. Men det bør ikke forhindre dig i at bruge det sammen med lån eller andre gældsudbetalingsstrategier, forudsat at du har råd til eventuelle ubetingede betalinger.

4. Gældsstyringsplaner

Mange udbydere af kreditrådgivning tilbyder gældsstyringsplaner, hvor kreditrådgiveren fungerer som mellemmand mellem låntageren og deres kreditorer. Kreditrådgiveren udbetaler låntagers månedlige escrow-betalinger til kreditorer, normalt på et fast grundlag for en periode på 36 til 60 måneder. Kreditrådgiveren kan også forhandle på låntagers vegne om at reducere hovedstandsbeløb eller krævede månedlige betalinger.

De fleste gældsstyringsplaner har månedlige gebyrer på omkring $ 50 til $ 100, som skal betales til kreditrådgiveren. Nogle opkræver nominelle engangsopstartsgebyrer. Selv om der tages hensyn til disse gebyrer, er de samlede planomkostninger ofte væsentligt lavere end kun at betale minimumsbeløb på saldi, der er inkluderet i planen, og uorganiserede låntagere værdsætter den centraliserede ledelsesstruktur.

Husk at vælge en non-profit NFCC-medlem kreditrådgiverudbyder. Gør også yderligere due diligence, såsom gennemgang af klager indgivet til Federal Trade Commission og din stats økonomiske regulator eller advokatkontor.

5. Gældsafvikling

Gældsafvikling er nonprofit-gældshåndteringens råere fætter. Udbydere af gældsafvikling som Pacific Debt og DMB Financial er for-profit-virksomheder, der fungerer som mellemmænd mellem låntagere og kreditorer.

Gældsafviklingsmodellen varierer fra udbyder, men processen ligner generelt sådan:

Du holder op med at foretage betalinger på dine kreditkonti og foretager i stedet engangsbetalinger til en escrow-konto over flere måneder.
Når saldoen på escrow-kontoen når en forudbestemt størrelse, foreslår gældsafviklingsselskabet delvis "afvikling" eller udbetalinger til hver kreditor, der er inkluderet i planen.
Der forhandles. Forhåbentlig accepterer enhver kreditor et tilbud.
Gældsafviklingsselskabet tager et vidt variabelt nedskæring af dine pengebetalinger.
Den samlede udbetalingsperiode tager mellem to og fire år.

Da gældsafviklingsplaner normalt kræver, at du ophører med at betale på flere åbne kreditkonti, er de næsten lige så dårlige for din kredit som konkurs. Du bør kun overveje at arbejde med en udbyder af gældsordninger, når din gæld bliver så overvældende, at du ikke kan se noget alternativ til at erklære konkurs. Alternativt kan du skære ud af leverandøren af gældsordninger og foreslå afviklinger direkte til dine kreditorer, skønt du stadig vil tage et betydeligt kredithit.

På den lyse side tager succesfuld gældsordning normalt ikke længere end fire år at afbetale deltagende gældssaldo og giver dig mulighed for at undgå konkurs.

6. Konkurs

At erklære konkurs er en sidste udvej til at tackle virkelig overvældende gæld. Forbruger konkurs findes i to former:

Kapitel 7. Kapitel 7 giver mulighed for fuld decharge for de fleste usikrede gæld og mange sikrede eller retskrævede gæld. Når du erklærer kapitel 7 for konkurs, skal du acceptere overgivelse eller likvidation af enhver ejendom, der kan bruges til at opfylde dine udestående forpligtelser, med forbehold af undtagelser fra personlige ejendomme, der varierer efter stat. Du holdes ikke ansvarlig for yderligere betalinger på gæld, som du lovligt frigiver gennem denne proces. Gæld, der ikke er berettiget til decharge, kan omfatte - men er ikke begrænset til - studielån, føderale og statslige skatter, underholdsbidrag og børnesupport og juridiske domme. En kapitel 7-erklæring forbliver på din kreditrapport i 10 år fra udledningsdatoen.
Kapitel 13. Kapitel 13 er en mindre drakonisk tilgang, der giver dig mulighed for at bevare dine aktiver, i det mindste oprindeligt. Når du erklærer dig, skal du acceptere en tilbagebetalingsproces, der er underlagt domstol, der normalt tager tre til fem år og resulterer i delvis tilfredshed med din udestående gæld. Eventuelle restbeløb tillades. Kapitel 13-konkurs forbliver på din kreditrapport i syv år fra decharge.

I begge tilfælde medfører erklæring om konkurs betydelige, langvarige skader på din kredit. Det præcise hit til din kredit score er en funktion af din forudgående kredithistorie. Ironisk nok kan forbrugere, hvis konkurserklæringer i vid udstrækning punkterer upåvirket kredithistorie, se deres score falde med mere end filere med allerede forringet kredit.

Uanset om det tager år at genopbygge kredit efter konkurs. Du skal vente mindst 12 måneder, før du ansøger om ny kredit hos velrenommerede långivere. Og selv efter at din konkurserklæring er frafaldet din kreditrapport, kan du blive bedt om af arbejdsgivere, udlejere og långivere, hvis du nogensinde har erklæret.

Det endelige ord

Shaunas hypotetiske gældsmassage er på ingen måde unik. Det er heller ikke særlig alvorligt. Kandidater eller professionelle skolekarakterer, der i høj grad er afhængige af private eller føderale studielån til dækning af undervisning, gebyrer og leveomkostninger står over for firecifrede månedlige betalinger og sekscifrede samlede finansieringsomkostninger

Føderale studielånelåntagere, der ikke kvalificerer sig til fremskyndede programmer for tilgivelse af studielån, såsom Public Service Loan Tilgiving, kan forudse 20 års indkomstdreven tilbagebetaling med 10% til 15% af deres skønsmæssige indkomst. Låntagere til private studielån kan have endnu større regninger.

Gargantuanske gældsbelastninger som disse tester grænserne for lån til enkeltkonsolidering af gæld. Men uanset omfanget og sammensætningen af din personlige balance, skylder du dig selv at veje alle realistiske muligheder og vedtage dem, der mest sandsynligt forkorter din rejse ud af gælden.

Overvejer du dine gældskonsolideringsmuligheder? Har du planer om at bruge et personligt lån eller en anden strategi?