Hvad er en enkel IRA, og hvordan er den anderledes?

Der er en type arbejdsgiverpensionskonto specifikt for små virksomheder kaldet Savings Incentive Match Plan for medarbejdere - eller, som mindre af en mundfuld, dets forkortelse: SIMPLE IRA. Her er hvad du har brug for at vide om det.

Hvad er en enkel IRA?

Ligesom både IRA'er og 401 (k) -konti giver ENKELE IRA-konti en udskudt måde at spare og investere i pension. Bidragene er før skat, hvilket betyder, at de kommer fra medarbejdernes justerede bruttoindkomst. Med andre ord er den indkomst, du bidrager til en ENKEL IRA, ikke underlagt indkomstskatter. Og som med IRA'er og 401 (k) s, indfører IRS bidragsgrænser hvert år for ENKEL IRA'er.

På trods af navnet deler ENKEL IRA'er mere til fælles med en 401 (k) end en traditionel IRA.

Hvordan ENKELE IRA'er adskiller sig fra andre IRA'er

Først og fremmest oprettes og vedligeholdes traditionelle IRA-konti af medarbejderen. Medarbejderen ejer kontoen på alle måder. I modsætning hertil er SIMPLE IRA-konti arbejdsgiver sponsorerede konti, typisk oprettet og vedligeholdt af arbejdsgiveren. Normalt vælger arbejdsgiveren en mæglervirksomhed, såsom Schwab eller Vanguard, for at have medarbejderes enkle IRA-konti. Thay er dog ikke altid tilfældet; arbejdsgiveren kan vælge at overlade det til medarbejderne at åbne og vedligeholde deres egne ENKELE IRA-konti.

Bidragsgrænserne er også højere for ENKEL IRA'er end for traditionelle og Roth IRA'er. For skatteåret 2019 er bidragsbegrænsningen for ENKEL IRA'er $ 13.000 for skatteydere under 50 år, og skatteydere over 50 får en ekstra $ 3.000 “indhentning” -mulighed til en samlet grænse på $ 16.000. Kontrast det med $ 6.000 for traditionelle og Roth IRAs med en $ 1.000 opsamlingsmulighed for skattebetalere over 50.

Apropos Roth IRA'er, der er ingen Roth-mulighed for ENKEL IRA'er. Det betyder, at du ikke kan vælge at betale skat på bidragene nu og tage indtægterne skattefri ved pensionering.

Bidrag til både en IRA og en enkel IRA

Skatteydere med beskeden indkomst kan bidrage til både en traditionel eller Roth IRA og en enkel IRA gennem en mægler som TD Ameritrade. De samme IRS-bidragsregler gælder for både enkle IRA'er og 401 (k) s kombineret med traditionelle eller Roth IRA'er. Over en bestemt indkomst fases din evne til at bidrage til både en IRA og en arbejdsgiver-sponsoreret pensionsplan ud, og på et bestemt niveau forsvinder den helt; se IRS-fradragsgrænser her.

Hvordan SIMPLE IRAs adskiller sig fra 401 (k) s

Som en arbejdsgiver sponsoreret plan er SIMPLE IRA-konti et billigere, mere fleksibelt alternativ til 401 (k) for små virksomheder. Arbejdsgivere bidrager med penge, men uden den administrative hovedpine og gebyrer, der følger med 401 (k) s.

En lighed, der er værd at bemærke mellem ENKEL IRA'er og 401 (k), er indkomstkapitalen på arbejdsgiverbidrag. Arbejdsgivere kan kun bidrage baseret på de første $ 280.000 af en medarbejders indkomst; derefter afsluttes al forpligtelse fra arbejdsgiverens side.

Dog er medarbejderbidragsgrænser for ENKEL IRA'er, som beskrevet ovenfor, forskellige fra grænserne for 401 (k) s. Medarbejdere kan bidrage mere til 401 (k) konti - op til $ 19.000 pr. År for ansatte under 50 eller $ 25.000 om året for ansatte over 50.

Og forskellene slutter ikke der.

1. Bidragskrav

Med en 401 (k) er arbejdsgiverne ikke forpligtet til at bidrage med penge til deres medarbejders konti. Det er ikke så med enkle IRA'er. For disse konti er arbejdsgivere lovligt forpligtet til at tilbyde en af ​​to bidragsplaner for ansatte:

• Et “ikke-selektivt” bidrag, der svarer til 2% af medarbejderens løn, uden tilknytning til strenge.
• Et matchende bidrag på op til 3% af medarbejderens løn. Hvis medarbejderen ikke bidrager, bidrager arbejdsgiveren ikke.

Hos sidstnævnte kan arbejdsgiveren vælge kun at matche 1% af medarbejderens bidrag i to ud af fem på hinanden følgende år. Det er et særligt nyttigt advarsel for nystartede kontanter i deres tidlige år.

Bidragskravet gælder for alle ansatte, der tjener $ 5.000 eller mere i hvert af de sidste to år, der har en "rimelig forventning" om at tjene over $ 5.000 i år. For 401 (k) konti kræver arbejdsgivere typisk et års service - det lovlige minimum - snarere end to. Arbejdsgivere skal medtage SIMPLE IRA-dækning for deltidsansatte, der tjener $ 5.000 eller mere, ikke kun fuldtidsansatte.

Der findes to andre undtagelser: Arbejdsgivere kan udelukke ansatte, der modtager ydelser i henhold til en overenskomstforhandling, og ikke-residente fremmede ansatte, der ikke har nogen amerikansk kildeindkomst.

2. Restriktioner for overflytning

I modsætning til med en 401 (k), skal medarbejderne have deltaget i en ENKEL IRA-konto i mindst to år for at rulle den over til en anden type pensionskonto, såsom en traditionel IRA eller 401 (k). Hvis de har deltaget i mindre end to år, når de skifter job, kan de kun rulle over midler til en anden ENKEL IRA-konto.

Det gør det vanskeligt for medarbejdere, der flytter til en ny virksomhed, der ikke tilbyder en enkel IRA. Når alt kommer til alt er det at glemme tidligere arbejdsgiveres pensionskonti en klassisk fejltagelse ved pensionering.

Heldigvis, når der er gået to år siden det første bidrag til en SIMPLE IRA, kan medarbejderne derefter rulle pengene over til en anden type pensionskonto - med undtagelse af en Roth IRA, da der ikke er nogen Roth-mulighed for ENKEL IRA-konti.

Hvis du prøver at rulle over midler efter at have skiftet job, skal du læse videre på rollover-processen for ENKEL IRA-konti.

3. Større investeringsfleksibilitet

En ulempe ved 401 (k) -planer er, at medarbejderne sidder fast med uanset hvilke investeringsmuligheder planadministratoren tilbyder. Men da medarbejdere åbner SIMPLE IRA-konti direkte med en mægler, kan de vælge deres egne investeringer, såsom aktier, obligationer, gensidige fonde og ETF'er. De fleste mæglere giver medarbejderne bred fleksibilitet til at vælge investeringer. Medarbejdere kan endda investere i måldato-fonde i de fleste tilfælde, og lindre dem bekymre sig om at ændre deres aktivallokering, når de nærmer sig pension.

4. Nemmere og billigere for både ansatte og arbejdsgivere

I stedet for at ansætte en 401 (k) planadministrator, kan arbejdsgivere blot åbne konti med en mægler. Det betyder, at de kan undgå både det oprindelige installationsgebyr og i nogle tilfælde løbende vedligeholdelsesgebyrer. For eksempel opkræver Charles Schwab ingen månedlige eller årlige gebyrer for ENKEL IRA-konti. Det er en skarp kontrast til 401 (k) gebyrer, som kan være høj for både arbejdsgivere og ansatte.

Der er en ulempe at huske på: I modsætning til med en 401 (k), skal arbejdsgivere oprette en separat konto for hver enkelt medarbejder - hvis de påtager sig ansvaret for at åbne konti, det vil sige. Arbejdsgivere kan vælge at lade medarbejderne åbne deres egne ENKELE IRA-konti. I dette tilfælde skal alle arbejdsgivere gøre, at finansiere konti hver løncyklus.

5. Højere sanktioner for tidlig tilbagetrækning

Når du tager en tidlig tilbagetrækning eller distribution fra din pensionskonto inden 59½ år, rynker IRS over det. Derefter klapper det dig med en 10% straf og den fulde indkomstskat på de penge, du trak tilbage. Det gælder IRA'er, 401 (k) s, 403 (b) s og enkle IRA'er.

Men ENKELE IRA'er stopper ikke der. Hvis du tager en fordeling, før du fyller 59½ og inden for de første to år, hvor du deltager i din ENKEL IRA-plan, øges straffen fra 10% til 25%.

Der er et par undtagelser fra denne straf. Du kan undgå det, hvis:

• Du pådrager ikke-godtgørede medicinske udgifter og bruger tilbagetrækningen til at dække dem.
• Du modtager den SIMPLE IRA-konto fra en der døde.

6. Begrænsninger i virksomhedens størrelse

I modsætning til en 401 (k) er SIMPLE IRA-konti kun til små virksomheder. Virksomheder skal have under 100 ansatte for at kvalificere sig som små nok til at tilbyde en enkel IRA - specifikt 100 ansatte, der tjener $ 5.000 eller mere hvert år. Medarbejdere, der tjener under $ 5.000 pr. År, tæller ikke med på hætten og heller ikke uafhængige entreprenører. Enhver, der betales via 1099, tæller heller ikke medarbejdergrænsen.

Tilsvarende er virksomheder ikke forpligtet til at betale ENKEL IRA-bidrag til uafhængige entreprenører, i modsætning til deltidsansatte.

7. Ingen lån tilladt

Mens mange 401 (k) administratorer tillader medarbejdere at låne penge fra deres 401 (k) -konti, er det samme ikke tilfældet med enkle IRA'er. De deler denne funktion med traditionelle IRA'er. Så regn ikke med at trække penge fra din ENKEL IRA i en klemme uden at pålægge distributionsstraf.

Oprettelse af en SEP IRA versus en ENKEL IRA

For selvstændige erhvervsdrivende og små virksomheder med kun få ansatte, kan en SEP IRA være et bedre valg. Det skyldes, at bidragsbegrænsningen for SEP-IRA'er er en samlet $ 56.000 om året. Selvom selvstændige erhvervsdrivende kan bidrage med $ 13.000 på medarbejdersiden og op til yderligere $ 13.000 på arbejdsgiverens profitdelingsside for ENKEL IRA'er, er bidragsbegrænsningen for SEP IRA'er stadig mere end det dobbelte. Tidligere års bidrag er også tilladt i SEP IRA'er, i modsætning til med enkle IRA'er.

Før du vælger mellem en SEP IRA og en enkel IRA, skal du tale med din skatteudarbejder eller en anden finansiel rådgiver.

5 trin til at oprette en enkel IRA

Er du interesseret i at komme videre med en enkel IRA til din lille virksomhed? Her er fem hurtige trin, der skal følges.

Trin 1: Bekræft validering

Så længe du har færre end 100 ansatte, der tjener $ 5.000 pr. År eller mere, er din virksomhed kvalificeret. Det er så simpelt som det.

Trin 2: Vælg en udbyder

Vælg et mæglerfirma, der tilbyder ENKEL IRA-konti. Bemærkelsesværdige eksempler inkluderer TD Ameritrade, T. Rowe Price, Fidelity, Vanguard, Charles Schwab, Edward Jones og de fleste andre mæglervirksomheder med store navne.

Sørg for, at du klart forstår gebyrstrukturen, før du indgår. For eksempel opkræver Vanguard $ 25 pr. Konto om året, men afstår fra gebyret for konti med høj værdi. Som nævnt ovenfor opkræver Schwab ikke et vedligeholdelsesgebyr på SIMPLE IRA-konti.

Trin 3: Udfyld IRS-formularerne

IRS ville ikke være IRS, hvis de ikke fik dig til at udfylde formularer.

Mens din mæglerudbyder har deres egne formularer, som de kræver, at du udfylder, skal du også give en bestemt form til dine medarbejdere. Hvilken form du har brug for, afhænger af, hvem der åbner SIMPLE IRA-konti.

• IRS-formular 5305-SIMPLE. Hvis du åbner ENKEL IRA-konti med mæglingen selv på dine medarbejderes vegne, skal du bruge denne formular.
• IRS-formular 5304-SIMPLE. Hvis du har dine medarbejdere til at åbne deres egne ENKELE IRA-konti med den mægling, de vælger, skal du bruge denne formular.

Arbejdsgivere behøver ikke at arkivere denne formular med IRS men skal opbevare kopier, hvis de nogensinde får et opkald fra onkel Sam.

Trin 4: Tilmeld dine medarbejdere

Typisk hjælper din planudbyder dig med at tilmelde dine medarbejdere. De leverer links til tilmelding og tilmelding, og håndterer normalt det hele online.

En ting, der er værd at bemærke, er, at arbejdsgivere kun kan oprette en enkel IRA i løbet af de første tre kvartaler af året. Efter 1. oktober skal virksomhederne vente til det følgende år, hvis de vil oprette en enkel IRA.

Trin 5: Opsæt bidrag til indbetalinger

Foretagelse af betalinger involverer simpelthen opsætning af direkte indskud fra lønningslisten for hver deltagende medarbejder. Husk, at bidrag skal udbetales, før lønbeskatningen behandles. Ellers ville det besejre hele formålet.

Det endelige ord

For små virksomheder er det at tilbyde medarbejdere en ENKEL IRA et billigt alternativ til lav hovedpine til en 401 (k) -plan. Uden opsætningsgebyrer og potentielt ingen vedligeholdelsesgebyrer er de eneste betydelige omkostninger for arbejdsgiverne bidragene selv.

Stadig, enkle IRA'er leveres med deres egne regler, krav og begrænsninger, så sørg for at forstå dem alle, inden du forpligter dig til medarbejderne.

Har du nogensinde deltaget i eller tilbudt en enkel IRA? Hvad var din oplevelse?