Livsforsikring for militære medlemmer - Death Gratuity og SGLI

Grundlæggende er det, hvad livsforsikring gør for din familie. Livsforsikring giver nødpenge til at se din familie igennem i tilfælde af, at plan sponsoren - den person, der tegner den regelmæssige militære løncheck - skulle gå bort. Hvad er dine økonomiske ressourcer og muligheder, når et familiemedlem dør, og hvordan kan du bedst beskytte dig selv og din familie? Hvis der sker noget med dig, vil din ægtefælle, børn eller forældre være i orden? Hvor kommer pengene fra for at gennemføre dem?

Dødsgratuitet

Dødsfald er den første forsvarslinje for militære familier, der mister et tjenestemedlem. Dette er faktisk gratis forsikring, der fuldt ud betales af regeringen. Hvis et tjenestemedlem dør inden for pligten, betaler den føderale regering en dødsgratifikation: et enkelt engangsbeløb på $ 100.000 til den udpegede modtager eller modtager eller nærmeste familie. Der er ingen forfaldne præmier for dette, og du behøver ikke at tilmelde dig noget. Du får dette bare for at være i militæret. Men du er nødt til at udpege en modtager eller en gruppe af modtagere. Hvis du ikke gør det, vil militæret give taket, prioriteret som følger:

1. Til personens overlevende ægtefælle
2. Til eventuelle overlevende børn af personen og efterkommere af eventuelle afdøde børn ved repræsentation
3. Til de overlevende forældre eller deres overlevende arvinger, hvis forældrene er afdøde
4. Til den behørigt udpegede eksekutor eller administrator af personens bo
5. Anden pårørende, der er berettiget efter personens bopæl på det tidspunkt, hvor personen døde

På trods af dette er det vigtigt at udpege en egen modtager. Den officielle prioritetsordning, der er anført ovenfor, stemmer muligvis ikke med dine ønsker eller det reelle behov for midler. For eksempel, hvis du har et barn, der bor hos dig, som ikke formelt er adoptert, og du ikke er gift, kan du afvikle barnet ved et uheld. Og hvis pengene går til dit ejendom, går de gennem skifteprøve, hvilket betyder, at regeringen og alle dine kreditorer får en bid af æblet Før din nærmeste gør det.

Ved at udpege en pårørende som modtager foran dit ejendom, tillader du dine aktiver at omgå skifteprotokol. Dette øger potentielt dramatisk mængden af ​​penge, der vil gå til din familie snarere end til kreditorer.

I øvrigt er dette også grunden til, at du skal identificere modtagerne ved navn på alle dine livsforsikringer, livrenter og pensionskonti - for at beskytte dem mod at blive dirigeret gennem skifteprotokoller og fortæret af advokatsalær og kreditorer.

Servicemen's Group Life Insurance (SGLI)

Den anden forsvarslinje er Servicemens Group Life Insurance eller SGLI. Næsten alle militære familier er bekendt med dette. Kort sagt kan du købe op til $ 400.000 i livsforsikring for servicemedlemmet til rimelige priser i kælderen. Regeringen subsidierer præmierne, så udtrykket præmier har tendens til at være meget billigere end et tilsvarende beløb uden forsikringsforsikring - det vil sige en forsikring, der er købt garanteret emne, eller uden en sundhedsundersøgelse, på det private forsikringsmarked.

Hvad betyder "termforsikring"? Bare dette: Livsforsikringen er i kraft i en bestemt periode, dvs. sigt. I dette tilfælde er udtrykket normalt fra din forarbejdningsdato til din udskrivningsdato (medmindre du dør først eller annullerer dækningen).

Det, man skal huske på SGLI, er, at jo ældre man bliver, jo mere er det. Hvis du er 40 år gammel, yder SGLI en maksimal dødsgevinst på $ 400.000 til en præmie på $ 23 pr. Måned - den samme præmie, som en 20-årig betaler for SGLI. For at få en sammenlignelig mængde livsforsikring på det private marked, er en 40-årig muligvis nødt til at betale næsten dobbelt så meget - og selv da kan den måske ikke kvalificere sig. Plus, hvis du har medicinske problemer, såsom for højt blodtryk, eller hvis du til enhver tid udvikler en sygdom som kræft, kan du godt blive afvist til dækning hos en kommerciel transportør. For SGLI er udstedelse af en politik garanteret, uanset din medicinske historie.

Traumatisk skadeforsikringsrytter

Som en ekstra fordel kommer SGLI også med en ekstra rytter: traumatisk skadesdækning. Præmien er $ 1 pr. Måned for medlemmer med aktiv tjeneste og reservekomponentmedlemmer med fuldtidsdækning og $ 1 pr. År for reservekomponentmedlemmer med deltidsdækning. Hvis du skulle blive handicappet, betaler det en variabel fordel, afhængigt af den specifikke skade. Traumatisk skade dækning giver fordele så højt som $ 100.000 for tab af lem eller syn.

Familiedækning

Du bør overveje at få nogen dækning af familiemedlemmer - især en ægtefælle, selvom den ægtefælle ikke arbejder uden for hjemmet. Årsagen er, at du sandsynligvis bliver nødt til at ansætte nogen for at gøre alt, hvad din ægtefælle gør for dig og dine børn, hvis han eller hun dør - og det vil koste penge. I nogle tilfælde skal tjenestemedlemmer med små børn forlade militæret på grund af en ægtefælles død, idet de får vanskeligheder, fordi de mangler en alternativ plejer.

SGLI giver en overkommelig dækning på op til $ 100.000 for ægtefæller og op til $ 10.000 pr. Barn. Familie SGLI yder den fulde dækning på $ 100.000 med en præmie på kun $ 5 pr. Måned for ægtefæller under 35 år og $ 6,50 pr. Måned for ægtefæller mellem 35 og 39 år. Den maksimale præmie under denne plan er $ 50 pr. Måned for ægtefæller over 60 år.

Du behøver ikke at købe yderligere dækning for at forsikre børn. Børn, der er medlemmer af din husstand og er indskrevet i DEERS (System til forsvar for tilmelding af kvalifikationsberettigelse) modtager automatisk $ 10.000 i dækning pr. Barn, forudsat at servicemedlemmet er indskrevet i SGLI.

Korrigering af en myte

Lejlighedsvis kan du høre scuttlebutt, at SGLI ikke betaler en dødsfordel, hvis du gør noget dumt, som at køre under påvirkning eller ikke bærer sikkerhedssele. Det er ikke tilfældet. SGLI udbetaler en dødsfradrag under alle disse omstændigheder. Omstændighederne under hvilke SGLI-programmet vil ikke betale et krav er meget begrænset og inkluderer selvmord inden for to år efter udstedelse, død, mens du begik en forbrydelse, eller hvis du lyver om dit helbred ved ansøgningen og dør inden for de første to år (den såkaldte "konkurrencedygtighedsperiode" i livet forsikring) af politikken.

Er SGLI nok?

Du skulle måske tro, at det maksimale ansøgningsbeløb på SGLI på $ 400.000 kombineret med en anden $ 100.000 i dødsfald er mange penge. Det er ikke. Faktisk synes mange enker og enkemænd det går overraskende hurtigt - især hvis en sørgende ægtefælle tager fri fra arbejde for at tilbringe med børnene. Hvis du er aktiv, finansierer militæret normalt en sidste flytning til dit hjemsted, hvis du eller din overlevende vælger det - så det kan hjælpe lidt.

Den penge med penge skal dog erstatte en hel lønseddel. Hvad mere er, det skal understøtte næsten et helt sæt fordele, inklusive den alderspension, du ikke fik til at tjene, år med grundløn, og grundlønforhøjelser, som du ikke fik at tjene, samt år med boliggodtgørelse . Hvis du bor i dyre områder som Hawaii, San Francisco eller San Diego, tilføjer denne boliggodtgørelse en hel del.

Bestemmelse af et dækningsbeløb

En god tommelfingerregel for tjenestemedlemmer, der har familier at støtte, er at eje et multiplum på 10 til 20 gange din indkomst, herunder din grundlæggende godtgørelse for boliger, kvoter som havløn, flybelønning, hoppebetaling, løn til fremmedsprog og andre særlige betaler plus de årlige udgifter til sundhedsforsikring, hvis du vil have din familie ud af det militære TRICARE-system. TRICARE er det militære sygesikringssystem, og nogle medlemmer føler, at kvaliteten af ​​pleje og dækning ikke er så høj som nogle kommercielle forsikringsmuligheder. Hvis du er ung, skal du læne dig mod 20 gange. Hvis du nærmer dig pension, behøver din indkomst ikke at erstatte så mange år, og forhåbentlig har du nogle besparelser, der er stablet for at blødgøre slag.

Hvis $ 400.000 ikke imødekommer dine behov, kan du købe yderligere dækning fra en udefra. USAA markedsfører sig selv som en tjenesteudbyder for militæret, ligesom Navy Federal Credit Union. Men der er også alternativer.

Du skal huske på, at det er vigtigt at vælge en livsforsikringspolitik, der ikke inkluderer en "krigshandling"-ekskludering. Nogle politikker udbetaler ikke, hvis du dør som et resultat af en krigshandling. Dette betyder, at du muligvis ikke ønsker at få den lavest mulige politik på markedet. Når det kommer til livsforsikring, er en politik, der faktisk beskytter din familie økonomisk mod de ting, der mest sandsynligt dræber dig, meget vigtigere end at spare en dollar eller to pr. Måned ved at købe en politik, der ikke dækker dig, hvis du dør. i kamp eller dør af sår modtaget i kamp. Se altid på politikens fine print for at se, hvad der specifikt er udelukket.

SGLI er ikke permanent dækning

Hvis du vil have en permanent forsikring, i modsætning til en termforsikring som SGLI, bliver du nødt til at gå til et eksternt forsikringsselskab og bede agenten om at vise dig en hel livsforsikring, universel livsforsikring eller variabel livsforsikring. Disse politikker har højere præmier, i det mindste på kort sigt, men de har en vigtig langsigtet fordel: De er designet til at udbetale en dødsfordel, uanset hvor gammel du er, når du dør.

Så selvom du ikke får noget tilbage fra en periodepolitik, hvis du ikke dør i løbet af løbetiden (bortset fra et par "returnering af præmie" -policer, der har højere præmier), vil penge i en permanent forsikringspolice vende tilbage til din familie, til sidst , forudsat at du holder politikken i kraft. De opbygger også kontantværdi, hvilket kan være en nyttig form for skattemæssigt fordelte besparelser.

Imidlertid giver permanent dækning ikke mening for alle. Det fungerer bedst for familier, der er i stand til at lægge ekstra penge til side regelmæssigt. Det er bedst at tale med din forsikringsagent og mindst en anden kyndig professionel om, hvorvidt du har brug for permanent dækning, og om det giver mening i din sag.

Overgang ude af drift

SGLI er en meget god livsforsikringsaftale for dem, der stadig betjener. Når du forlader militæret, ophører dine fordele. Onkel Sam ved, at du ikke tænder dit behov for livsforsikringsbeskyttelse sammen med dit udstyr i slutningen af ​​dit hitch. Du og din familie har stadig brug for livsforsikringsbeskyttelsen.

Det er her Veterans Group Life Insurance kommer ind. Det er stort set det samme som SGLI minus den traumatiske skadesdækning, og fordi du mister det offentlige tilskud til præmier, stiger dine månedlige priser.

Hvad du i sidste ende har tilbage med, er en standard, men dyr 5-årig politik. Udstedelse er garanteret, medmindre du afviser det, når du forlader tjenesten. Du kan udvide dækningen, men præmien stiger hvert femte år. Til sidst bliver præmier så besværlige, at næsten alle dropper politikken, før de dør.

Yderligere er VGLI-præmier høje, fordi alle med sundhedsmæssige problemer efterlader militæret. Sundere veteraner har andre muligheder og får derfor forskellige forsikringer. Denne proces med negativ udvælgelse efterlader VGLI med en dårlig risikopulje, der øger præmierne for dem, der stadig er i - hvilket yderligere får sunde veteraner til at forlade og købe anden dækning. Derfor følger en ond cirkel.

Hvis du har sundhedsmæssige problemer, der kan medføre, at du bliver "bedømt" af forsikringsselskaber (tildelt en dyrere risikopool), kan VGLI muligvis være vejen at gå. Men hvis du har et rimeligt godt helbred, skal du shoppe rundt efter alternativer.

Konvertering til permanent dækning

En af de almindelige ulemper ved meget billig livsforsikring er manglen på muligheder for at konvertere til permanent livsforsikring. Plus, SGLI tilbyder ikke en permanent livsforsikringspolitik. SGLI-indskrivere har dog en faldør til permanent forsikring: Tjenestemedlemmer, der skifter ud af militærtjeneste, og deres ægtefæller har en lidt kendt mulighed for at konvertere deres SGLI-dækning til en hel livspolitik til standardpriser, uanset medicinsk tilstand.

En hel livspolitik er en form for permanent forsikring - den udløber aldrig. Så længe du fortsat betaler præmier som aftalt, forbliver det i kraft for evigt og opbygger også kontantværdien over tid. (Aktuarmæssigt er hele livspolitikker designet således, at deres kontante værdi svarer til dødsfordelen i alderen 121, og de sender bare dig en check og annullerer politikken, når du bliver 121, hvis din politik stadig er i kraft.)

Du har 120 dage efter at have forladt tjenesten til at udøve denne mulighed. Men hvis du har alvorlige sundhedsmæssige problemer, der sandsynligvis vil resultere i din død i et begrænset antal år, kan du have det bedre med at blive hos VGLI snarere end at konvertere til en permanent politik. Dette kan dog være en hård indsats, fordi medicinsk teknologi forbedres hvert år. Mange mennesker lever på mange år, selv med alvorlige sundhedsmæssige problemer.

Hvis du lever meget længe, ​​har du det bedre med en permanent politik. Hvis du dør i de første 5 til 15 år, er det bedre at holde sig med VGLI, selvom du skal fornye en eller to gange. Jo længere du forbliver i live, jo mere mening er det at have en permanent politik. Det er et dømmekald og meget afhængig af din individuelle situation på det tidspunkt, du forlader tjenesten.

Derudover, hvis du har et fremragende helbred, kan du have det bedre med at købe hele livet eller anden permanent livsforsikring, du har brug for på det åbne marked - hvis du kan kvalificere dig til foretrukne eller vælge foretrukne priser eller deres tilsvarende priser med det luftfartsselskab, som er billigere end standardpriser.

Det endelige ord

SGLI er et fantastisk program, men det er ikke den eneste løsning, som de fleste militære familier har brug for. Du skal overveje det samlede dækningsbeløb, dækning for hele familien, pris og sandsynligheden for, at din forsikring faktisk vil være i kraft, når den forsikrede dør. Billig sigt kan udløbe, inden den tid kommer - og du vil have spildt alle disse års præmier. Dog gør det for dyrt, så fristes du til at bortfalde politikken.

Den bedste politik er ikke den permanente, og det er ikke udtrykket. Det er ikke det billige, og det er ikke det dyre - i det mindste i det lange løb. De bedste politikker til at eje er dem, der mest sandsynligt er i kraft, når den forsikrede dør.

Har du, en ven eller en elsket nogensinde oplevet et dødsfald i familien? Hvordan påvirkede livsforsikringen på plads - eller manglen på dem - de overlevende familiemedlemmer?