BRANDbevægelse Kan jeg opnå økonomisk uafhængighed og gå tidligt på pension?

Ved blot at stille spørgsmålstegn ved denne antagelse knækker du døren til nye muligheder. Spørgsmålet rejser andre, såsom:

Hvorfor blev 65 standardpensionsalderen? Hvorfor ikke 75 - eller 50?
Hvis du havde nok penge til at gå på pension i morgen, hvad ville du så gøre med resten af dit liv?
Hvilke afvejninger ville du acceptere for at gøre dit dagsjob valgfrit?

FIRE-bevægelsen forsøger at tackle disse spørgsmål ved at tilskynde tilhængere til at oprette deres egne pensionsplaner. Her er hvad du har brug for at vide om bevægelsen, fra dens fordele og ulemper til at skabe en formel til at nå FIRE selv.

Hvad er ild?

Forkortelsen "FIRE" står for "økonomisk uafhængighed og fratræder tidligt." Økonomisk uafhængighed er ikke det samme som at være rig. Den henviser specifikt til muligheden for at dække dine månedlige udgifter med passive investeringsindtægter alene, uafhængigt af dit job - med andre ord ikke at have brug for et job til at betale dine regninger.

Du kan være økonomisk uafhængig med en middelklasses indkomst og livsstil eller endda en beskeden, sparsom livsstil. Hvis dine investeringer tjener dig $ 20.000 om året, og du lever på ikke mere end $ 20.000 om året, ville du være økonomisk uafhængig, selvom ingen vil beskylde dig for at være rig.

En vigtig sondring kommer frem, når du er klar over, at du vælger en hvilken som helst alder, hvor du skal gå på pension: Du kan bruge det meste af din indkomst på formue og udseende af rigdom, eller du kan tragt din indkomst til investeringer, der genererer faktisk formue. For få mennesker forstår det omvendte forhold mellem at føle sig velhavende og at blive velhavende, men det bliver klart i det øjeblik, du forstår, at FIRE er et valg.

Fordele ved FIRE

Som enhver populær bevægelse har FIRE masser af fordele og sin andel af kritikere. Den mest åbenlyse fordel ved at forfølge FIRE er ikke at skulle arbejde mere. Men mange af fordelene er mere subtile og stammer fra at presse tilhængere til at tænke anderledes om penge.

1. Det udfordrer 40+ års karriereforudsætning

De fleste mennesker sætter aldrig spørgsmålstegn ved forestillingen om, at de arbejder ind i 60'erne. De arbejder på fuld tid, forhåbentlig gør noget, de ikke hader, og tilbringer nætter og weekender med deres familier og venner. De køber de bedste huse, de har råd til, de bedste biler, de har råd til, og den bedste underholdning, de har råd til.

Der er ingen introspektion og ingen spørgsmålstegn; bare "arbejde, weekend, gentag" ad infinitum - i det mindste indtil du er gammel nok til social sikring og Medicare, og så kan du begynde at tænke på at kaste håndklædet i.

Spørgsmål om denne antagelse tvinger dig til at tænke anderledes om din pension. At arbejde fire eller fem årtier og bruge 90% til 95% af din indkomst er kun en mulighed. FIRE-bevægelsen udgør en anden: arbejder i et eller to årtier eller mindre, bruger 30% til 50% af din indkomst og sparer resten, og derefter gør hvad du vil.

FIRE hævder, at arbejde er et valg. Det er måske ikke et valg for dig i dag, men om du har brug for at arbejde 10 år fra nu er valgfrit, hvis du tager de rigtige handlinger. Og den erkendelse sætter ansvaret tilbage på dig for bevidst at vælge din karriere- og pensionsplan, snarere end tankeløst at følge mængden.

At acceptere dette ansvar tvinger dig til at være mere bevidst i dine prioriteter. Er det vigtigere for dig at bruge flere penge i dag for at føle dig som om du er rig? Eller er det vigtigere at akkumulere aktiverne og friheden til at gøre, som du ønsker i morgen?

2. Det fjerner begrænsningerne for tid og penge

De fleste mennesker lever deres liv bundet af to begrænsninger: tid og penge. De arbejder på fuld tid, så deres tidsplan og fritid dikteres af deres arbejde, og deres penge er dikteret af deres indtjening fra det arbejde.

Men økonomisk uafhængighed og tidlig pensionering fjerner disse begrænsninger. Når arbejde bliver valgfrit, får du fuldstændig kontrol over din tidsplan og din tid. Du kan arbejde deltid, indstille dine egne timer eller slet ikke arbejde. Du kan tjene flere penge ved at arbejde flere timer eller skifte til højere betalte arbejde, hvis du vil. Det er op til dig.

3. Det giver dig mulighed for at forfølge drømmearbejde

Når penge ikke længere dikterer dine karrierebeslutninger, åbnes der flere muligheder foran dig. Du opnår reel frihed: frihed til at bo hjemme med dine børn, forfølge dit drømmejob eller frivilligt på fuld tid, for eksempel.

Jeg har ønsket at skrive romaner, lige siden jeg var barn. Men jeg gjorde det ikke, fordi jeg ikke ønskede at være en sulten kunstner. Når jeg gør fremskridt hen imod økonomisk uafhængighed, er denne frygt begyndt at aftage i baggrunden. Selv hvis jeg udgiver en roman, der bomber, og min mor er den eneste køber, ville jeg stadig ikke sulte.

Hvad ville du gøre, hvis du havde nok penge til at betale dine regninger resten af dit liv? Medmindre du allerede har dit drømmejob, ville du sandsynligvis gøre noget andet. Og at "noget andet" er det, der bliver muligt, når du er økonomisk uafhængig.

En sidste tanke om drømmearbejdet: Mange 20-somethings ved ikke, hvad deres drømmearbejde er. For den sags skyld gælder det for mange 30-ting. Så mens du finder ud af, hvad dit sande kald er i dette liv, vil forfølgelse af FIRE hjælpe dig med at betale for det, når tiden kommer.

4. Det tvinger dig til at definere, hvor meget der er "nok"

I mine 20'ere og begyndelsen af 30'erne, uanset hvor mange penge jeg tjente, ville jeg altid have mere. Jeg ville få en forhøjelse, gå ud og fejre med venner og være ekstatisk i et par dage. Så blev den højere indkomst min nye normale, og den var ikke spændende mere. Efter den korte eufori af at flytte ind i et større hjem eller købe en bedre bil, ville jeg vende tilbage til at være så glad - eller ulykkelig - som jeg var før.

Denne konstant skiftende baseline er kendt i psykologien som "hedonic adaptation" eller "hedonic tredemølle." Det er grunden til, at detailterapi kun giver et par timers lykke, før du forlader dig som tom, som før du sprang flere hundrede dollars på tøj, sko eller gadgets. Livsstilsinflation betyder ikke, at man opnår mere lykke; det betyder bare at bruge flere penge. Men forfølgelse af FIRE tvinger dig til at definere nøjagtigt, hvor mange penge der er "nok" som dit mål for investeringsindtægter.

Og fordi det kræver en høj besparelsesrate at nå FIRE (mere om det kort), forbliver din idé om "nok" iboende bundet i det, du har brug for for at være lykkelig, ikke det maksimale, du kan slippe af med at bruge på et givet tidspunkt.

Kritik af FIRE

For alle dens tilhængere har FIRE-bevægelsen sine afbrydere. Nogle af kritikerne nedenfor er legitime risici, du skal afbøde, inden du kan trække dig tilbage. Andre er kun en refleksiv reaktion mod det nye, det forstyrrende og det andet.

1. Du kan løbe tør for penge

Uanset om du går på 30 eller 80 år, risikerer du at løbe tør for penge, hvis du ikke sparer nok, mens du arbejdede.

Nogle investeringer, såsom udlejningsejendomme og udbetalende aktier, genererer løbende indkomst uden behov for at sælge aktiver. Men fordi de fleste afkast fra bestande kommer fra prisvækst, sælger pensionister typisk en bestemt procentdel af deres aktieportefølje hvert år ved pensionering, hvilket får den til at falde over tid.

Hvilken procentdel kan du sælge uden at bekymre dig om, at der går tør for penge? Det utilfredsstillende svar er "Det afhænger", men det traditionelle svar er, at en portefølje på 4% vil din portefølje vare mindst 30 år.

Lavere tilbagetrækningsrater efterlader dit redenæg intakt længere, hvilket betyder, at hvis du ønsker at gå på pension tidligt, har du brug for flere penge. Det er næppe raketvidenskab, men det, der er overraskende, er, at du ikke behøver at sænke tilbagetrækningsgraden meget for at dit redenæg skal vare på ubestemt tid. I henhold til den historiske aktiemarkedsydelse vil en tilbagetrækningsrate på 3,5% give dit redenæg mulighed for at vokse for evigt; se denne forklaring af, hvordan sikre tilbagetrækningsrater fungerer for detaljer.

Min take

At løbe tør for penge er en risiko for pensionering generelt og ikke unik for førtidspensionering. Ingen skal gå på pension uden fuldt ud at forstå, hvor mange penge de har brug for at have sparet og investeret, uanset deres alder.

2. Du kan gå på pension med for lidt indkomst

Bare fordi du kan leve på $ 5.000 pr. Måned i dag, betyder det ikke, at du kan leve af det næste år eller 30 år fra nu. Dette skyldes to faktorer: risikoen for inflation og risikoen for uforudsete fremtidige udgifter (mere om sidstnævnte snart).

I tilfælde af inflation skal du tage den med i din planlægning af redenæg. For eksempel, når finansielle planlæggere beregner sikre tilbagetrækningsrater, justeres de for inflation hvert år, hvorved den årlige tilbagetrækning øges med 2% eller deromkring.

Jeg kan især lide lejeboliger til løbende indkomst, da huslejen stiger ved siden af inflationen. Og da fastforrentede pantebetalinger forbliver de samme, vokser din fortjenstmargen på huslejer hurtigere end det samlede tempo i leje eller inflation.

Min take

Igen er fremtidig indkomstvækst og regnskab for inflation grundlæggende for pensionsplanlægningen generelt. Men tidlige pensionister har en unik fordel i forhold til deres ældre kolleger: De kan gå tilbage til arbejde om nødvendigt.

En person, der går på pension ved 40 år, kan ombestemme sig to år senere og begynde at tjene en indkomst igen. En person, der går på pension ved 70 år, har det sværere med at gå tilbage på arbejde.

3. Du kan ikke budgettere nok til fremtidige medicinske udgifter

De fleste 40-årige har relativt lave medicinske udgifter. Det samme kan ikke siges for de fleste 80-årige.

Voksne skal forvente højere medicinske omkostninger, når de bliver ældre og deres helbred forringes. Det er en del af pensionsplanlægningen, ligesom du skal sikre dig, at dit redenæg ikke løber tørt, uanset din pensionsalder.

Husk, at du kvalificerer dig til Medicare i en alder af 65, så når du når den traditionelle pensionsalder, kan du stadig lette dine omkostninger til sundhedsvæsenet med Medicare. Når det er sagt, hvis du ikke har arbejdet nok år til at kvalificere dig til social sikring, kan du muligvis betale for Medicare.

Min take

Mellem dagen, du går på pension og din 65-års fødselsdag, bliver du nødt til at dække dine egne omkostninger til sundhedsvæsenet. Selv efter at de er kvalificeret til Medicare, vælger mange mennesker at købe udvidet dækning, ofte benævnt Medicare Advantage. Budget derefter, og planlægge højere medicinske udgifter, når du bliver ældre.

Én tilgang er at gennemgå mulighederne for sundhedspleje for selvstændige. Du kan også bruge en HSA igennem Livlig at kombinere en højt fradragsberettiget forsikringspolice med dine egne fleksible investeringer i sundhedsbesparelser.

Nogle mennesker tager afslappede, sjove deltidsstillinger, der tilbyder sundhedsforsikring. Og mange mennesker, der når økonomisk uafhængighed, går aldrig helt tilbage; de skifter simpelthen til et drømmejob med lavere løn - et drømmejob, der ideelt inkluderer sundhedsdækning.

4. Du mister tiår af bygning af sammensætning og rigdom

Når du går på pension, holder du op med at tjene og begynde at stole på dine investeringer for at dække dine regninger. Det betyder, at du holder op med at investere friske penge i dem og begynder at trække penge i stedet, hvilket betyder, at der ikke mere sammensættes afkast.

Compounding er utroligt kraftfuld, men det tager tid at arbejde sin magi. Overvej to personer, som begge begynder at arbejde i en alder af 22 og investerer 10.000 dollars om året hvert år i deres karriere:

En af dem arbejder i en traditionel 45-årig karriere og går på pension i en alder af 67. Ved et gennemsnitligt årligt afkast på 10% går de på pension med imponerende $ 7,907,953.
Den anden går på pension ved 42. Med kun 20 års bidrag og sammensætning er deres redenæg mindre end en tiendedel så stor til $ 630,025.

Min take

For det første vil ikke alle være rige. Nogle mennesker vil hellere gå på pension med en beskeden livsstil end arbejde 25 år længere for at have en velhavende livsstil.

For det andet antager matematikken i de to eksempler ovenfor, at hver arbejdstager investerer det samme beløb hvert år. Men det er ikke sådan, at FIRE fungerer; folk, der forfølger FIRE, planlægger med vilje en høj opsparingskurs for at maksimere deres investeringer. De bytter effektivt en høj opsparingskurs til sammensætning.

En bedre sammenligning ville være, at FIRE-søgeren investerer $ 30.000 eller $ 40.000 om året i 20 år i modsætning til den traditionelle arbejdstagers $ 10.000. Efter 20 år med 10% afkast sammensat ville FIRE-søgeren have $ 1.890.075, hvis de investerede $ 30.000 pr. År og $ 2.520.100, hvis de investerede $ 40.000 pr. År. Det er stadig mindre end den 45-årige arbejdstager, men det er intet at forhindre.

Endelig skal du huske, at de fleste mennesker, der forfølger FIRE, ikke holder op med at arbejde og tjener helt; de skifter kun karriere. Faktisk kan de godt beslutte at arbejde i flere år end deres traditionelle kolleger, da de forfølger deres drømmearbejde.

5. Du lever for fremtiden, ikke nutiden

Hvis du krymper og redder og ofrer i dag, så du kan få en lysere morgen, lever du ikke i fremtiden og ikke i nutiden? For den sags skyld, hvad nu hvis du bliver ramt af en bus og aldrig ser den lysere fremtid?

Vi er alle nødt til at gå i den sarte balance mellem planlægning for fremtiden og leve i øjeblikket. Men når du investerer så meget af dine penge og energi i at opbygge passiv indkomst til i morgen, kan det være let at miste synet i dag.

Min take

Frugality og en høj besparelsesrate betyder ikke nødvendigvis ofring, og det betyder heller ikke, at du ikke lever i nuet. At leve i nuet kræver opmærksomhed, ikke penge.

Den enkle kendsgerning er, at hvis sparsomhed gør dig elendig, så er FIRE sandsynligvis ikke for dig. Hele pointen med FIRE er frihed, intentionalitet og prioritering. Hvis dine prioriteter involverer at bruge det meste af din indkomst, er der ikke noget galt med det, men du er sandsynligvis ikke en god pasform til FIRE.

Alternativt, hvis du ikke har noget imod at forudlæse din sparsomhed og leve et slankere liv, mens du er ung, kan du nyde frugterne af denne sparsommelighed senere i form af økonomisk uafhængighed. At leve magert behøver ikke at betyde ramen-nudler hver aften, men det betyder ikke at bruge mindre, end du har råd til, så du kan spare og investere flere penge.

6. FIRE er kun til [Indsæt identifikator her]

Det er let at afvise FIRE som noget, som kun andre mennesker kan nå, for da behøver du ikke at revurdere dine egne udgifter og økonomiske mål. Afskedigelsen sker sådan:

”Kun personer med sekscifret løn har råd til at nå FIRE.”
”Kun enlige mennesker kan nå FIRE.”
”Kun gifte mennesker kan nå FIRE.”
”Kun mennesker uden børn kan nå FIRE.”
”Kun hvide mandlige teknikere, der bor i Silicon Valley, der bærer firkantede bånd, kan nå FIRE.”

Og så videre. De koger alle sammen til en enkelt begrundelse, der peger på en eller anden ydre grund til, at det ikke er realistisk for dig at nå FIRE, idet du fjerner alt ansvaret fra dig.

Min take

Af al kritikken fra FIRE-bevægelsen indeholder denne den mindst sandhed.

Ja, jo mere du tjener, jo hurtigere kan du teoretisk nå økonomisk uafhængighed. Men forbrugsvaner er svære at bryde, og høje lønmodtagere bliver vant til høje udgifter. På nogle måder er det lettere at tjene mere og holde dine udgifter stabile, end det er at skære dine udgifter i halvdelen.

Uanset om du er gift, enlig, har børn eller ikke har børn, har hver status sine fordele og ulemper ved at nå FIRE. At have to indkomster kan hjælpe, men kun hvis din ægtefælle er lige forpligtet til økonomisk uafhængighed. Og mange familier lever af en enkelt indkomst.

Det samme gælder race, køn, arbejdstype og enhver anden identifikation, du vil bytte i. Når du holder op med at pege på eksterne grunde til, hvorfor du ikke kan gøre noget og acceptere, at dine egne beslutninger bestemmer dit resultat, er det både frigørende og frygtindgydende. Du er bag rattet, og du vælger, hvor du vil hen, og hvor hurtigt du kommer dertil.

Formlen til at nå ild

Hvis nogen kan nå økonomisk uafhængighed og gå tidligt på pension, hvordan kan du gøre det?

Der er mange veje til FIRE og mange strategier til opbygning af passiv indkomst, men de har alle fællesnævner. Her er de vigtigste trin, du skal tage.

1. Angiv et mål for udgifter og passiv indkomst

For at komme hvor som helst skal du først vide, hvor du vil hen. Sæt et mål for passiv indkomst, startende med det mindste beløb, du kan bruge hver måned og stadig være lykkelig. Når du har nået økonomisk uafhængighed, kan du altid vælge at fortsætte med at arbejde, tjene og opbygge mere passiv indkomst.

For eksempel, lad os sige, at du ønsker $ 4.000 pr. Måned i passiv indkomst. Nu hvor du har et mål, kan du begynde at finde ud af, hvordan du når det.

2. Indstil en høj besparelsesrate

Kløften mellem, hvad du tjener, og hvad du bruger, er et af de mest kritiske tal for at opbygge rigdom, ikke kun for FIRE. Se efter måder at bruge mindre på og spare mere. Især udgør tre omkostninger cirka 70% af det gennemsnitlige amerikaners budget ifølge Bureau of Labor Statistics: boliger, transport og mad. Disse tre udgifter giver det største besparelsesrum.

For eksempel kan du tage et job, der giver gratis bolig for at reducere dine boligomkostninger. Du kan prøve en af disse 10 måder at minimere dine transportomkostninger. Du kan tage din frokost med på arbejde og spare hundreder af dollars om måneden. Der er altid et billigere - eller endda gratis - alternativ til traditionelle udgifter. Se ikke længere end disse muligheder for at rejse verden rundt gratis.

For at nå FIRE på fem eller 10 år skal du sigte mod en besparelsesrate på 50% til 70% af din indkomst. Det er ikke let, men hvis det var let, ville alle arbejde i fem år og derefter gå på pension.

3. Maksimer din aktive indkomst

Jo mere du tjener, jo mere kan du spare. Begynd at arbejde på at få denne forfremmelse eller hæve, finde et bedre betalt job eller endda skifte karriere for at tjene mere.

Og dit indkomstpotentiale slutter ikke med dit fuldtidsjob. Se på sidestykker for at generere ekstra penge. Du kan endda forvandle din hobby til en pengeindtægtsvirksomhed.

Tricket er at undgå livsstilsinflation og ikke bruge mere, bare fordi du begynder at tjene mere. Alt dette yderligere indtægter skal gå direkte til indkomstproducerende investeringer.

Pro tip: Hvis du leder efter en måde at tjene nogle ekstra penge på siden, skal du overveje Turo. Det er en platform til deling af biler, der betaler dig for at lade andre bruge din bil om dagen. Tilmeld dig Turo.

4. Invester for passiv indkomst

Fra udbytte til lejeboliger, private noter til kunst (ja, du kan endda investere i kunst igennem mesterværker), crowdfunding-websteder til obligationer, du har masser af muligheder for at generere passiv indkomst.

Personligt kan jeg godt lide lejeboliger til indkomst med højt afkast og lagre til diversificering og vækst på lang sigt. En enorm fordel ved udlejningsejendomme er, at du kan udnytte andres penge til at opbygge din portefølje af indkomstproducerende aktiver.

For eksempel kan du sige, at du tager $ 25.000 og bruger det som udbetalingen til at købe en fixer-overdel til en lejebolig. Du dækker lukningsomkostninger med en sælgerkoncession og finansierer renoveringsomkostningerne med et lån med hårde penge. Efter afslutningen refinansierer du ejendommen med et billigere langtidslån og trækker dine originale $ 25.000 tilbage ud. Du har nu en ejendom, der genererer en månedlig indkomst uden nogen netto kontantinvestering fra dig. Du kan gentage denne proces på ubestemt tid og skabe en ny strøm af passiv indkomst med hver ejendom. Det har endda et sjovt akronym i verdenen af investering i fast ejendom: BRRRR eller "Køb, renover, leje, refinansier, gentag."

Pro tip: Hvis du er interesseret i fast ejendom, men ikke ønsker at eje fysisk ejendom, skal du undersøge DiversyFund. Det giver dig mulighed for at opbygge rigdom gennem kommerciel fast ejendom, og du kan komme i gang med kun $ 500. Tilmeld dig DiversyFund.

5. Kend din FIRE Ratio

Som de siger i erhvervslivet, bliver det, der bliver målt, gjort.

Ud over din opsparingsfrekvens er et afgørende antal at spore dit FIRE-forhold, også kendt som et FI-forhold. Det er procentdelen af dine månedlige udgifter, som du i øjeblikket kan dække med din passive indkomst. For eksempel, hvis dine månedlige udgifter er på $ 4.000, og du i øjeblikket har $ 400, der kommer ind fra investeringer hver måned, har du et FIRE-forhold på 10%.

Når dit FIRE-forhold når 100%, pop champagnekork, fordi du er økonomisk uafhængig. Du kan gå på pension og aldrig arbejde en anden dag, hvis du vil. Eller du kan fortsætte med at arbejde, enten i din nuværende karriere eller en sjov, lav-stress anden karriere.

Jeg kan også godt lide at spore min nettoværdi gennem Personlig kapital, skønt jeg anerkender, at det stort set er en forfængelighedsmetrik. For økonomisk uafhængighed er din nettoværdi kun så relevant som dens evne til at generere løbende indkomst for dig.

Endelig skal du også holde øje med din aktivallokering. I begyndelsen af din rejse til FIRE bør din investeringsstrategi fokusere på vækst uanset kortsigtet volatilitet. Når alt kommer til alt, hvis aktiemarkedet falder med 20%, mens du arbejder, er det ingen hud fra din ryg - snarere tværtimod, da du køber snarere end at sælge på dette tidspunkt i din karriere. Men når du kommer tættere på pension, bliver indkomststabilitet og pålidelighed vigtigere. Uden dit fuldtidsjob til at betale dine regninger, bliver du sårbar over for rækkefølge af afkastrisiko.

Kig efter måder at reducere risikoen i din aktieinvesteringsportefølje, når du kommer tættere på pension, uanset din alder.

Det endelige ord

Når du går på pension, skal du ikke forvente hjælp fra Social Security eller Medicare; du kvalificerer dig ikke i mange år, hvis overhovedet.

Selvfølgelig er købekraften for sociale sikringsydelser blevet faldende i årtier og mistet 30% mellem 2000 og 2017, ifølge The Senior Citizens League. Og Social Security Administration indrømmede i 2018, at dens forbrugsunderskud sætter det på banen for insolvens inden 2034.

Med hensyn til sundhedsforsikring kan du, hvis du går på pension, udøve de samme sundhedsforsikringsmuligheder som selvstændige.

En opsparingsprocent på 50%, 60% eller 70% er ikke let. Det er ikke sjovt at køre en 10-årig beater, mens dine venner kører splinternye BMW'er. Men det er et livsstilsvalg baseret på prioriteter: Vil du hellere opbygge rigdom nok til at gå på pension, eller vil du hellere bruge det meste af din lønseddel nu?

Der er ikke noget forkert svar. Men dem, der er villige til at bruge mindre i dag, får spille i morgen, mens deres kolleger fortsætter med at slibe væk på arbejdet.

Hvor hurtigt vil du nå økonomisk uafhængighed? Hvad er din nuværende opsparingskurs, og hvad skal det være for dig at nå din mål FIRE-dato?