Forskellige typer af livsforsikringspolitikker - hvor meget har du brug for?

Selvom dette ikke er den ideelle måde at købe livsforsikring på, er det ikke desto mindre den måde, hvorpå de fleste mennesker erhverver den: De køber ikke livsforsikring - den sælges til dem.

Årsager til at købe livsforsikring

Da jeg blev ældre, giftede mig, startede en familie og startede en virksomhed, indså jeg, at livsforsikring var uundværlig og grundlæggende for en sund økonomisk plan. Jeg havde brug for forsikring for at beskytte min familie i tilfælde af min for tidlige død eller min manglende evne til at bygge et ejendom. Mens mængden af dækning, jeg havde brug for, varierede, når jeg blev ældre og mit ansvar ændrede sig, var den grundlæggende fordel ved livsforsikring - at beskytte mine kære mod risikoen for, at jeg kunne dø uventet - konstant.

I årenes løb har livsforsikring givet mig ro i sindet med at vide, at der ville være penge fra forskellige politikker til rådighed til at betale for flere væsentlige ting:

Endelige udgifter. Omkostningerne ved min begravelse og begravelse sammen med andre økonomiske forpligtelser ville have været vanskelige for min kone og familie at dække i vores yngre år. Med passende livsforsikring var jeg imidlertid overbevist om, at hverken min kone eller mine forældre ville lide økonomisk.
Collegeudgifter. Som de fleste fædre, ville jeg være sikker på, at mine børn havde en god uddannelse, så jeg købte nok dækning til at sikre, at min for tidlige død ikke ville forbyde det.
Ægtefællens indkomst. Min kones indkomst var afgørende for vores livsstil. Jeg indså også, at hvis hun døde for tidligt, ville jeg have brug for hjælp til de opgaver, som vi havde delt, og jeg kunne ikke gøre alene, såsom rengøring af huset, vaskeri, madlavning, forælder-lærerkonferencer, skolearbejde og lægebesøg.
Boliglån og anden gæld. Efterhånden som tiden begyndte vi at erhverve aktiver - et hus, biler og andre tilbehør i et godt liv. Men med disse aktiver kom forskellige gæld. Ud over at give indtægter til dækning af daglige leveomkostninger, købte jeg forsikring til dækning af gæld (f.eks. Pantelån), så min familie ikke behøver at sælge vores hus for at forblive opløsningsmiddel.
Min partners andel af virksomheden. Jeg brugte livsforsikring i min forretningspartners liv for at sikre, at jeg ville have nok kontanter til at købe hans renter fra hans arvinger og betale hans andel af virksomhedens forpligtelser uden at skulle sælge virksomheden selv. Han havde de samme behov (risikoen for, at jeg kunne dø), så han købte også forsikring i mit liv. Finansiering af en købsaftale-aftale blev gennemført med fælles livsforsikring med først-til-dø-dækning.
Eventuelle ejendomsskatter. Om nødvendigt sørgede min forsikring for, at mine arvinger ikke ville være forpligtet til at sælge aktiver eller bringe de midler, vi havde sparet til pension, i fare for at betale ejendomsskatter. Brug af forsikring til dette formål er mest almindelig i store ejendomme og bruger permanent forsikring snarere end sigt for at sikre, at dækningen forbliver i kraft indtil livets udgang.

I løbet af min levetid har jeg brugt tusinder af dollars i præmier til livsforsikring, men har aldrig beklaget en eneste krone på udgiften.

Forståelse af livsforsikring

I sin reneste og enkleste form er livsforsikring en kontrakt mellem en enkeltperson og et forsikringsselskab, hvor sidstnævnte accepterer at betale modtagerne af en forsikret forsikringstager en bestemt sum penge i tilfælde af forsikredes død. Til gengæld accepterer forsikringstageren at betale forsikringsselskabet en præmie, så længe kontrakten forbliver i kraft. Virksomheden forsikrer ikke mod død, men mod død inden for en specificeret dækningsperiode - 1 år, 5 år, 10 år eller levetid.

Ved hjælp af lovgivningen om stort antal og statistiske data beregner aktuarer dødeligheden for enkeltpersoner baseret på alder, køn, brug af tobak, sundhedsstatus og familiehistorie fra 1 til 100 år. Disse data sammen med faktorer for administrative omkostninger og overskud , bruges til at fastlægge præmiesatser, der skal betales af forsikringstagerne.

Et eksempel på en dødelighedstabel baseret på 2007-data er tilgængelig fra Social Security Administration. Ved hjælp af denne dødelighedstabel har en mand i en alder af 25 for eksempel en dødelighed på 0,14446 i en gruppe på 1.000 lignende individer. Som en konsekvens betalte han en præmie på $ 1,45 plus administrationsomkostninger og overskud for hver $ 1.000 af dækning i det første år (0.001446 forventede dødsfald x $ 1.000 = $ 1.45).

Efterhånden som denne person bliver ældre, stiger oddsen for, at han vil dø inden for kontraktåret, lidt med en tilsvarende stigning i de årlige præmieomkostninger. Den samme tabel viser, at dødeligheden for en mand på 65 år er 1.6723 pr. 1.000. Følgelig ville den ældre mands præmie for et enkelt dækningsår være $ 16,72 plus administrationsomkostninger og overskud for hver $ 1.000 af dækning (16.723 forventede dødsfald x $ 1.000 = $ 16.72), hvilket afspejler, at sandsynligheden for hans død i politikåret er 11,5 gange større end en 25-årig.

Hvert forsikringsselskab udvikler sine egne dødelighedstabeller baseret på gruppens erfaring. Imidlertid afspejler alle dødelighedstabeller sandsynligheden for, at muligheden for død øges, når en person ældes, eller omvendt er der større dækningsmængder til rådighed for den samme præmie, jo yngre personen er..

Termforsikring

Eksemplet i det foregående afsnit er en type forsikring, der almindeligvis benævnes "udtryk" eller "ren" livsforsikring. Det er skrevet for at give en bestemt dødsfradrag og beskytte en person i en bestemt periode til gengæld for forsikringstagerens betaling af en præmie. Hvis den forsikrede lever i slutningen af kontraktperioden, mister præmien - med andre ord, der er ingen betaling fra forsikringsselskabet til hverken den forsikrede eller hans arvinger.

En ny præmie, der afspejler større sandsynlighed for dødelighed, beregnes efterfølgende af forsikringsselskabet og indsamles fra forsikringstageren for at give et efterfølgende dækningsår. Da sandsynligheden for dødsfald øges hvert leveår, køber den samme præmiebetaling et lavere forsikringsbeløb hvert efterfølgende år. Eller sagt på en anden måde, for at holde det samme ansøgningsforsikringsbeløb på plads, stiger præmier hvert år for at dække øget dødelighedsrisiko.

Termforsikring er tilgængelig i en række forskellige kontraktperioder - årligt (årlig fornybar periode), 5 år, 10 år og 20 år. Når kontraktperioden strækker sig over et år, tilføjer forsikringsselskabet den individuelle dødelighed for hvert år og beregner en gennemsnitlig præmie, som forsikringstageren betaler for hvert år. En fem-årig politik er det samlede antal af fem individuelle beregninger divideret med fem for at indstille den gennemsnitlige årlige betaling. En 10-årig politik ville være summen af 10 individuelle beregninger divideret med 10 osv. Præmien er den samme hvert dækningsår, idet den er højere end den faktiske dødelighedsrisiko ville kræve i de tidligere år og mindre i de senere år af politikken.

Permanent livsforsikring

Almindeligvis benævnt helforsikring, er de fleste permanente forsikringer simpelthen en forsikringsforsikring med lang sigt med et akkumulerende opsparingselement. Forsikringen er designet således, at investeringsdelen stiger i samme tempo som dødeligheden. Efterhånden som investeringssiden vokser, falder den del af det pålydende beløb for den forsikring, der betales af forsikringen, og ansigtsbeløbet eller dødsfradraget forbliver uændret. Politiets ansøgningsbeløb udbetales til støttemodtagerne ved forsikringens død eller ved den forsikrede alder på 100 år, forudsat at præmierne udbetales som krævet i kontrakt. Det betales typisk fra en kombination af den underliggende investeringskomponent og forsikringselementet.

Nogle økonomiske planlæggere afskrækker at købe hele livsforsikring, når resultatet ville være mindre dækning end nødvendigt, og foretrækker at holde opsparing og forsikringselementer adskilt. Efter min erfaring er et større problem med hele livsforsikring, at yngre mennesker, der stifter en familie og pådrager sig betydelig langvarig gæld, ofte er underforsikrede, fordi dækningen, de har råd til for permanente forsikringspræmier, er mindre end hvad der er nødvendigt for deres omstændigheder..

Universel livsforsikring er en mere fleksibel variation af permanent forsikring, der er designet til at overvinde investerings- og ledelsesstivheden, der typisk findes i hele livspolitikker. Effektivt er forsikrings- og investeringsdelene separate, hvilket gør det muligt for ejeren af politikken at variere dødsfordelen, den akkumulerede kontante værdi og præmierne til at variere, efterhånden som hans eller hendes omstændigheder ændres. I modsætning til en periodeforsikring, der muligvis ikke er tilgængelig eller kan blive uoverkommelig dyr, når du bliver ældre, giver en universal livsforsikringspolice en metode til at sikre dækning i din levetid samt permanente ejendomsmæssige bekymringer som gravudgifter og ejendomsskatter.

Bestemmelse af, hvor meget dækning du har brug for

Selvom der er populære tommelfingerregler, der anbefaler det nødvendige livsforsikringsbeløb (8 til 10 gange årlig indkomst) og et antal tilgængelige online-programmer til beregning af det forsikringsbeløb, der skal købes, er hver persons situation forskellig og behovene ændres over tid. Som en konsekvens heraf skal du vurdere din situation, hver gang en større begivenhed i dit liv opstår, f.eks. Et ægteskab, fødsel, boligkøb, ny forretning, en ægtefælles død eller pensionering.

1. Bestem det ideelle beløb
For at få en grov tilnærmelse af dine forsikringsbehov skal du overveje følgende fremgangsmåde:

Multiplicer din årlige indkomst efter skat med det antal år, du forventer, at et livsforsikringsbehov skal eksistere. For eksempel kan din ægtefælle muligvis have brug for en indkomst efter skat på $ 40.000 indtil pensionering 40 år, eller $ 1.600.000 i alt.
Tilføj omkostningerne ved større begivenheder, såsom børn, college, større fremtidige køb og endelige udgifter ($ 1.600.000, hvor der er behov for kvinder + $ 500.000 for børn og college = $ 2.100.000).
Derefter trækkes værdien af de nettoaktiver (aktiver - passiv), du ejer, for at bestemme det penge, som dine arvinger i alt vil have brug for i årenes løb ($ 2.100.000 behov - $ 100.000 aktiver = $ 2.000.000).
Endelig skal du bestemme den aktuelle værdi af summen - det er hvor meget dækning du har brug for at købe. Brug en nutidsværdi tabel eller lommeregner med 40 som antallet af år eller perioder (i dette eksempel er det, hvor længe du forventer et behov for livsforsikring at eksistere) og 2,0% som rentesats. En konservativ rente sikrer, at dine arvinger kan få forsikringspenge til at vare mindst så længe som deres behov for det. En vækstrate på 2,0% hvert år er både konservativ og realistisk. En nuværdistabel angiver, at nutidsværdifaktoren for denne hastighed og sigt er 0,4529. Multiplicer dette tal med det samlede beløb, du bestemte, du skal give ($ 2.000.000 x 0.4529 = $ 905.800). I dette eksempel har du brug for cirka 910.000 dollars i kortforsikring i dag.
På samme måde skal du fastlægge et minimumsbeløb for dækning - måske et, der tegner sig for et mindre beløb til udskiftning af college eller årlig indkomst for din ægtefælle. At have to tal giver dig noget at arbejde med, hvis præmien for det ideelle dækningsomfang ikke er overkommelig.

2. Beregn det beløb, du har til rådighed for forsikringspræmier
Bestem, hvor meget i præmier du har råd til at betale i øjeblikket, og hvor meget du sandsynligvis har råd til i senere år. Hvis du ikke allerede har et personligt budget, skal du oprette et, der står for andre livsnødvendigheder, såsom husly, mad, tøj, transport og sundhedsforsikring, for at afgøre, hvad du har råd til..

3. Anmod om tilbud fra flere forsikringsudbydere til den nødvendige minimums- og maksimale dækning
Sørg for, at du forstår kravene til garanti, der er involveret i prisfastsættelse af din politik. Hvis du f.eks. Ryger, kan du få omkostningerne ved en rygerpolitik i stedet for at stole på den annoncerede præmie eller hvad en ikke-ryger, der har perfekt sundhed, ville betale. En ikke-ryger 25-årig mand ved godt helbred betaler sandsynligvis en præmie mellem $ 1.500 og $ 2.000 pr. År for $ 910.000 i kortforsikring.

4. Vælg den optimale ejer til at købe politikken
Mens du er det forsikrede liv, kan forsikringsejeren være en tillid, din ægtefælle eller enhver anden, der har en forsikringsmæssig interesse i dit liv. Du vil være sikker på, at du forstår de skattemæssige aspekter af ethvert forsikringsudbytte til dine modtagere efter din død. F.eks. Kan ejerskabet af politikken ejes af din ægtefælle, hvorved man undgår ejendomsskat på forsikringsprovenuet, som skulle betales, hvis den dækkede ægtefælle også er ejeren af politikken.

Da der er juridiske krav for at sikre, at provenuet forbliver uden for boet, er det altid klogt at konsultere en ejendomsmægler eller en advokat, når man håndterer udrangerede problemer.

Forsikringsbehov

Med denne proces i tankerne er følgende eksempler på en typisk persons behov for forsikringsdækning i løbet af en levetid:

Før-ægteskab og børn. Unge voksne og gifte mennesker uden børn har normalt ikke et stort behov for livsforsikring. Bortset fra begravelsesomkostninger og betaling af universitetslån og forbrugsgæld er forpligtelserne minimale. Hvis både du og din ægtefælle arbejder, ikke ejer et hjem eller akkumulerer betydelig gæld, er der lidt behov for at købe forsikring for at beskytte din indtjeningsevne, da din overlevende ægtefælle sandsynligvis fortsætter med at arbejde. Derudover vil en ung overlevende partner sandsynligvis gifte sig igen. Den nødvendige livsforsikring er normalt mindre end $ 50.000 for begge parter.
Køb af et hus eller en større gæld. Hvis du er single, og ingen anden er forpligtet til en bestemt gæld, kan aktivet sælges og indtjeningen bruges til betaling ved afgangen. Hvis du er gift og ønsker, at aktivet forbliver intakt, inkluderer det nødvendige forsikringsbeløb den resterende saldo på gælden. For eksempel, hvis dit prioritetslån er $ 200.000, ville dit behov være $ 200.000. Efterhånden som pantelånet er betalt, falder det nødvendige forsikringsbeløb. Du bør dog overveje de fortsatte udgifter til husforsikring og skat i din daglige leveomkostninger. Livsforsikring for en person i denne position varierer sandsynligvis mellem $ 400.000 og $ 600.000.
børn. I henhold til en nylig undersøgelse foretaget af U.S. Department of Agriculture, er de gennemsnitlige omkostninger til opdragelse af et barn født i 2010 til 18 år $ 226.920. College omkostninger er en anden $ 21.447 om året på et statligt offentligt college. Igen mindskes behovet for forsikring til dækning af disse omkostninger, når du fortsætter med at leve, arbejde og spare. Hvor du i år et muligvis har brug for cirka $ 300.000 i dækning for en nyfødt, inklusive forventede universitetsomkostninger, reducerer disse omkostninger hvert år i barnets liv. Husk, at forsikring er beregnet til at give den indkomst, du ikke er i stand til at yde på grund af en tidlig død; det betales kun, hvis du dør. Et separat opsparingselement, muligvis i form af den akkumulerede kontante værdi i en permanent forsikring, er nødvendig for at dække udgifter, hvis du er i live. Mennesker med børn skal have et minimum på $ 200.000 pr. Barn i livsforsikringsdækning ud over deres andre behov.
At starte en virksomhed. Hver gang en virksomhedsejer dør, forfalder en ejendomsskat. Livsforsikring er en måde at give likviditet på, når det er nødvendigt, medmindre du er parat til at sælge virksomheden. Hvis du er i et partnerskab, ønsker alle partnere at finansiere en købsaftale-aftale med forsikring for at være sikre på, at de ikke behøver at dække omkostningerne ved virksomhedsforpligtelser, som partneren bærer, og at de også har kontanter til rådighed til at købe den afdøde partners interesser i virksomheden fra hans eller hendes arvinger. Dette forsikringsbehov skal dækkes i en separat politik med forskellige ejere end forsikring, der er købt for at købe familiesikkerhed.
Døds- og ejendomsskatter. Når de fleste mennesker når pensionsalderen, er der et lille behov for livsforsikring, medmindre personen har et betydeligt bo (godt over $ 1 million). I dette tilfælde, især når aktiverne kan være vanskelige at sælge eller kræver modgang fra modtagerne, holder mange enkeltpersoner livsforsikring udelukkende på grund af dens likviditetsværdi. Hvis dit ejendom er i denne kategori, skal du besøge en advokat for en komplet planlægning af ejendom - det betaler sig selv i opsparte skatter.

Det endelige ord

Nogle mennesker tror fejlagtigt, at livsforsikring er en fidus, fordi penge til præmier går tabt, hvis døden ikke forekommer i dækningsperioden. De sammenligner livsforsikring med spil og undgår beskyttelsen.

Vær ikke fjols. Der er ingen indsats - du kommer til at dø, og ingen ved hvornår. Det kan være i dag, i morgen eller 50 år fremover, men det vil ske. Livsforsikring beskytter dine arvinger fra det uvidende.

Hvilke andre faktorer overvejer du, når du fastlægger det livsforsikringsbeløb, du har brug for?